Dashboard de Inteligencia Macroeconómica, Geopolítica y Derivados (v2)
Martes 15 de Septiembre de 2026 — Sesión de Wall Street (Víspera del FOMC & Triple Witching)
Módulo 1: Resumen Ejecutivo y Postura de Riesgo
| Dimensión |
Diagnóstico Actual |
Estado Visual |
| Estado Operativo Wall Street |
Compás de espera e indecisión táctica: los futuros del S&P 500 operan planos (SPY: $760.52) y el Nasdaq 100 consolida en 26,050 pts (QQQ: $708.74) a pocas horas del inicio formal de la reunión de dos días del FOMC. |
🟡 Compás de Espera |
| Postura de Liquidez |
Cautela Táctica / Preservación de Capital: Asignación recomendada de 50% en liquidez/títulos ultracortos y 50% en renta variable estructural y valor defensivo generador de rentas. |
🟡 Defensiva |
| Nivel de Alerta Macro |
Alerta Alta ante la inminencia de la decisión de tasas del FOMC (mañana miércoles 16) y el vencimiento trimestral Triple Witching (este viernes 18), con el crudo sobre $100/bbl y los rendimientos del Tesoro a 10 años rozando el 5.0%. |
🔴 Semana Crítica |
Módulo 2: Termómetro Macro, Choques Geopolíticos y Sentimiento
- Víspera del FOMC (Decisión de Tasas el Miércoles 16): La Reserva Federal inicia hoy su reunión de dos días. Con el crudo Brent firme sobre $100 y el CPI en 3,4% anual, los mercados y principales firmas de análisis (Washington Post, Sentinel Colorado y BNN Bloomberg) descuentan que el banco central mantendrá una postura restrictiva estricta, ignorando presiones políticas.
- Mercado Energético: El crudo Brent se mantiene en $100–$102/barril y el WTI en torno a $95/barril ante la persistencia del riesgo geopolítico y amenazas marítimas en el Estrecho de Ormuz.
- Sentimiento de Mercado:
- Fear & Greed Index Acciones: 52 / 100 (Zona Neutral / Cautela).
- Crypto Fear & Greed Index: 67 / 100 (Codicia Moderada).
- Métricas On-Chain: Acumulación institucional sostenida; MVRV Ratio en 2.09.
Módulo 3: Diagnóstico de Derivados Cuantitativos (CBOE & Opciones)
| Métrica de Opciones |
Valor Actual |
Interpretación Institucional |
Sesgo |
| VIX Spot |
16.87 (-1.35% vs. 17.10 de ayer) |
Consolidación en niveles de precaución tras tocar un máximo de 18.03 en la jornada previa. |
🟡 Alerta Moderada |
| CBOE SKEW Index |
152.30 |
Permanece en niveles extremos (> 150): alta contratación de Puts fuera de dinero para protegerse contra caídas asimétricas. |
🔴 Demanda Tail-Risk |
| DSPX (S&P 500 Dispersion) |
33.60 |
Elevada dispersión sectorial previa a la Fed y al vencimiento de opciones del viernes. |
🟡 Dispersión Activa |
| Equity Put-Call Ratio |
0.80 (Index PCR: 1.01) |
Demanda defensiva constante en derivados de índices. |
🟡 Cautela Institucional |
| Calendario OpEx |
18 de Septiembre de 2026 |
Vencimiento trimestral (*Triple Witching* este viernes). Entrada en zona de pinning y atracción hacia strikes clave. |
🔴 Semana OpEx |
| Régimen de Gamma |
Gamma Positiva Débil |
Soporte en 7,600–7,620 pts del S&P 500. Una ruptura con volumen aceleraría la volatilidad hacia Gamma Negativa. |
🟡 Nivel Bisagra |
Módulo 4: Matriz de las 4 Señales Críticas
| Señal Crítica |
Umbral de Disparo |
Nivel Actual |
Estado |
| 1. Repunte DSPX (Dispersión) |
Quiebre sostenido > 35.0 |
33.60 |
🟡 Monitoreo Activo |
| 2. Repunte VIX (Aversión) |
Superación sostenida > 20.0 |
16.87 |
🟡 En Vigilancia Estrecha |
| 3. S&P 500 Soporte con Volumen |
Pérdida con volumen de 7,600 pts |
7,605 – 7,620 pts fut. (Sobre EMA 200 en 7,320) |
🟡 Soporte en Prueba |
| 4. Régimen de Gamma |
Transición a Gamma Negativa (-) |
Gamma Positiva Débil |
🟡 Vigilancia en 7,600 |
Módulo 5: Renta Variable, ETFs, Cripto y Forex
| Activo / Ticker |
Cotización Pre-Market |
P/E / Métrica |
Filtro Técnico & Catalizador |
| Alphabet (GOOGL) |
$346.36 (-0.87%) |
17.5x P/E | 0.25% Div |
Consolida tras marcar ayer récord de cierre ($349.39); soporte institucional firme en $340–$342. Market cap en $4.25T. |
| NVIDIA (NVDA) |
$212.66 (+0.81%) |
26.6x P/E | 0.47% Div |
Rebota en premarket; soporte técnico en $210–$212 tras la compra de Hugging Face ($12.9B). Cotiza sobre EMA 200. Market cap en $5.08T. |
| Realty Income (O) |
$59.60 (+0.56%) |
43.3x P/E | 5.47% Yield |
Excelente rentabilidad mensual por dividendo (5.47%), actuando como valor refugio de renta pasiva. |
| STAG Industrial (STAG) |
~$36.98 – $37.15 |
28.4x P/E | 4.15% Yield |
Estabilidad en el área logística e industrial; soporte en $36.80. |
| Bitcoin (BTC/USD) |
$76,926.46 (-1.59%) |
MVRV: 2.09 |
Consolidación en la franja de $76,800–$77,000 previa a la decisión de la Fed; soporte en $76,500. |
| Dólar / TRM Colombia |
3,109.30 COP (+$8.30) |
TRM Oficial |
Estabilidad cambiaria oficial según Dólar TRM Colombia y DolarHoy Colombia, sustentada por el alto precio del petróleo crudo. |
Módulo 6: Plan de Ejecución Táctica, Dimensionamiento y Coberturas
- Regla Estricta OpEx: Prohibido abrir posiciones apalancadas o de gran volumen direccional a 24 horas del anuncio del FOMC y en plena semana de Triple Witching. Priorizar la liquidez y venta de volatilidad cubierta post-evento.
- Puntos de Entrada Cuantitativos: No anticiparse al veredicto de la Fed; esperar confirmación de soporte en la EMA de 50 períodos y llenado de Fair Value Gaps (FVG) en temporalidades de 4H y diario.
- Gestión de Riesgo (Criterio de Kelly Fraccional):Aplicar estrictamente un 1/4 de Kelly en el dimensionamiento de cualquier nueva asignación táctica para garantizar margen de seguridad.
- Stop Loss Dinámico:Invalidaciones automáticas fijadas entre 1.5 y 2.0 ATR por debajo del mínimo estructural más reciente de cada posición.
- Protocolo de Cobertura Inmediata:Si el S&P 500 pierde con volumen los 7,600 puntos y transiciona a Gamma Negativa, activar coberturas automáticas con instrumentos inversos (ej. SQQQ) o Puts en SPY.
